W wielu branżach zarówno dostęp do finansowania poprzez pożyczki, jak i finansowanie kapitałowe są nadal trudne do uzyskania. Stwarza to poważny problem dla firm, które potrzebują gotówki, aby zwiększyć swoją konkurencyjność, elastyczność finansową i dalszy wzrost. Podczas gdy trendy rynkowe się zmieniają, preferencje klientów, jedno pozostaje takie samo: gotówka pozostaje głównym czynnikiem rozwoju. Firmy skupione głównie na finansowaniu zewnętrznym mogą nie brać pod uwagę ukrytego źródła: własnego kapitału obrotowego.
Oczywiście dostęp do tych funduszy wymaga dyscypliny finansowej w całej organizacji, a także jasnej strategii optymalizacji przepływów pieniężnych organizacji. Większość firm to rozumie, ale zrozumienie nie jest tym samym, co aktywne wdrażanie strategii optymalizacji przepływów pieniężnych. Jeśli firma nie ma formalnej strategii kapitału obrotowego, nie zatwierdza odpowiednich sterowników i wskaźników lub po prostu nie przyjmuje przejrzystej polityki zarządzania środkami pieniężnymi, może stracić możliwość korzystania z własnych wolnych środków pieniężnych.
Istnieje wiele sposobów na uwolnienie kapitału obrotowego, główne skupiają się na czterech składnikach: należnościach, zobowiązaniach, zapasach i zarządzaniu gotówką firmy. Jeśli jednak przejdziesz całościowo, właściwe zarządzanie należnościami, zobowiązaniami i zapasami - wszystko to wchodzi w zakres efektywnego zarządzania środkami pieniężnymi.
Aby poprawić tę dźwignię, firma musi stworzyć kulturę zarządzania gotówką. W przypadku najwyższego kierownictwa oznacza to zdolność do priorytetowego traktowania przepływów pieniężnych, zachęcania do dyscypliny finansowej i pieniężnej zarówno w korzystnych, jak i trudniejszych warunkach gospodarczych.
W zależności od celów firmy, dyscyplina finansowa może być przełożona na różne inicjatywy, na przykład przyjęcie bardziej rozsądnych kryteriów inwestycyjnych lub bardziej optymalna struktura kosztów. W każdym razie nacisk kładzie się na dyscyplinę finansową, w tym zintegrowane prognozowanie sytuacji finansowej i przepływów pieniężnych, co z reguły pozwala firmom na poprawę struktury ich bilansów, poprawę stabilności finansowej i zwiększenie rentowności. W rezultacie firma otrzymuje kontrolę i elastyczność niezbędną do osiągnięcia przewagi konkurencyjnej.
Podobnie jak w przypadku każdej zmiany, wdrożenie zarządzania gotówką w organizacji wymaga wspólnych działań zarządczych w celu wsparcia tej decyzji. Firmy, którym się to udaje, zazwyczaj określają swoje zadania z wyprzedzeniem, przypisują odpowiedzialność pracownikom, a następnie śledzą postępy za pomocą miesięcznych wskaźników przepływu środków pieniężnych.
Wprowadzając różne metody optymalizacji przepływów pieniężnych organizacji, zdecydowanie zaleca się ustanowienie i wdrożenie standardów organizacji. Polityka zarządzania pieniędzmi powinna koncentrować się na budżetowaniu, prognozowaniu i finansowaniu, w tym na codziennych procesach biznesowych, takich jak zakupy, zamówienia i płatności.
Należy pamiętać, że optymalizacja przepływów pieniężnych firmy to nie tylko kwestia finansów. Jest to problem operacyjny. Wszystkie działy - od sprzedaży i marketingu, zaopatrzenia i produkcji, po finanse i skarbiec - powinny koordynować swoje działania, aby osiągnąć optymalne wyniki.
Aby poradzić sobie z tym momentem, wiele wiodących firm faktycznie kojarzy wynagrodzenie pracowników z osiągnięciem określonych celów w zakresie przepływów pieniężnych.
Zaawansowane metody optymalizacji przepływów pieniężnych firmy obejmują:
- Wykorzystanie technologii do skrócenia cyklu gotówkowego
Na przykład, dostarczając faktury w formie elektronicznej, a nie pocztą w formie papierowej, można przyspieszyć wydawanie i akceptację płatności faktur kontrahentów.
- Optymalizacja funkcji finansowych
Istnieje szeroki zakres metod optymalizacji, które można zastosować w celu poprawy zarządzania gotówką. Na przykład dobre praktyki zarządzania należnościami obejmują zmniejszenie błędów rozliczeniowych i ustalenie regularnego harmonogramu śledzenia należności dłużników. Skuteczna praktyka zarządzania rachunkami obejmuje negocjacje na temat korzystnych warunków i rabatów z dostawcami, stosowanie rabatów ilościowych, okresowe monitorowanie umów z dostawcami i średnich wskaźników branżowych.
Istnieją również metody, które firmy mogą wykorzystać w zarządzaniu zapasami. Na przykład sensowne jest okresowe analizowanie rachunków i rentowności SKU, identyfikowanie wolno zmieniających się, przestarzałych i nierentownych rezerw w celu zmniejszenia ich poziomu.
Ważne jest również, aby wziąć pod uwagę implikacje dla przepływów pieniężnych przy zmianie strategii łańcucha dostaw. Na przykład firmy, które używają komponentów z krajów o niskich kosztach, mogą mieć niższe koszty jednostkowe, ale mogą być zmuszone do zapłaty za zamówienia z góry lub złożenia większych zamówień. Z drugiej strony, firmy mogą zapłacić więcej za zakup jednostki przez zakup części na miejscu, ale uniknąć zaliczek.
Nie ma jednolitego podejścia: konieczne jest przeanalizowanie konsekwencji różnych strategii w celu podjęcia świadomej decyzji.
- Rachunek przepływów pieniężnych
W przypadku aktywnego śledzenia przepływów pieniężnych ich prognozowanie jest krytycznym krokiem i ostatecznie poprawia rentowność. Oznacza to prognozę zarówno przychodów, jak i zestawień przepływów pieniężnych oraz powiązanie prognoz przepływów pieniężnych z kluczowymi wskaźnikami kapitału obrotowego z bilansu.
Aby poprawić dokładność tych prognoz, firma powinna rozważyć automatyzację tego procesu, zamiast polegać na podatnych na błędy i czasochłonnych arkuszach kalkulacyjnych.
Na przykład, aby zoptymalizować przepływ gotówki, wygodnie jest korzystać z oprogramowania WA: Financier . Ten program pozwala na efektywne planowanie DDS, a także na rozważenie odchyleń w rzeczywistych wynikach w porównaniu z planowanymi i wykorzystanie tego procesu do udoskonalenia i poprawy dokładności przewidywanych założeń.
Rysunek 1. Optymalizacja przepływów pieniężnych firmy na przykładzie kalendarza płatności w oprogramowaniu „WA: Financier”.
- Koordynacja finansowania z przepływami pieniężnymi
Każda firma ma zarówno zobowiązania krótkoterminowe, jak i długoterminowe, a zobowiązania krótkoterminowe pokrywają bieżące koszty operacyjne. Zobowiązania długoterminowe są z reguły związane z projektami kapitałowymi i mają długie terminy zapadalności. Aby zoptymalizować przepływy pieniężne, firmy muszą dopasować różne źródła finansowania i przepływy kapitału. Może to zapewnić, że rentowny biznes będzie miał dostęp do środków pieniężnych w celu spełnienia bieżących zobowiązań.
Nagrania wideo z poprzednich webinariów na temat „Zarządzanie gotówką”
Zatem osiągnięcie celu optymalizacji przepływów pieniężnych w oparciu o analizę finansową ma kluczowe znaczenie dla firm, które potrzebują gotówki, aby zwiększyć swoją konkurencyjność, elastyczność finansową i dalszy wzrost.
